你還在為“看不懂”保險(xiǎn)產(chǎn)品發(fā)愁？

記者從業(yè)內(nèi)獲悉，銀保監(jiān)會(huì)人身險(xiǎn)部近日向各人身險(xiǎn)公司下發(fā)《人身保險(xiǎn)產(chǎn)品信息披露管理辦法(征求意見(jiàn)稿)》(下稱(chēng)《辦法》)及《長(zhǎng)期人身保險(xiǎn)產(chǎn)品信息披露規(guī)則(征求意見(jiàn)稿)》(下稱(chēng)《規(guī)則》)，通過(guò)制定人身險(xiǎn)產(chǎn)品信息披露部門(mén)規(guī)章和配套細(xì)則的方式，統(tǒng)籌所有人身保險(xiǎn)產(chǎn)品的信息披露，披露維度、深度上都有新突破。

這兩個(gè)文件具體給人身險(xiǎn)產(chǎn)品信息披露提出了哪些要求？消費(fèi)者又可以從中獲得哪些便利？這將推動(dòng)人身險(xiǎn)產(chǎn)品經(jīng)營(yíng)走向何種生態(tài)？

記者采訪(fǎng)重要業(yè)內(nèi)人士進(jìn)行深入解讀。

業(yè)內(nèi)人士告訴記者，兩文件的內(nèi)容非常豐富，涉及人身保險(xiǎn)產(chǎn)品的條款、費(fèi)率表、產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)、紅利實(shí)現(xiàn)率等多個(gè)方面，其中多項(xiàng)要求都是人身險(xiǎn)行業(yè)借鑒境內(nèi)外信息披露經(jīng)驗(yàn)首次提出。

“1+1”制度體系良苦用心在“便民”

早在2009年，原保監(jiān)會(huì)曾發(fā)布《人身保險(xiǎn)新型產(chǎn)品信息披露管理辦法》(保監(jiān)會(huì)令〔2009〕3號(hào)，下稱(chēng)“3號(hào)文件”)，對(duì)當(dāng)時(shí)容易產(chǎn)生銷(xiāo)售糾紛的投資連結(jié)保險(xiǎn)、萬(wàn)能保險(xiǎn)、分紅保險(xiǎn)等新型產(chǎn)品的信息披露做出了相應(yīng)的規(guī)定。

業(yè)內(nèi)人士告訴記者，3號(hào)文件只是針對(duì)新型產(chǎn)品，而普通型等其他人身險(xiǎn)產(chǎn)品的信息披露規(guī)則散落在各類(lèi)規(guī)范性文件之中。

《辦法》首次針對(duì)所有人身保險(xiǎn)產(chǎn)品制定了全面的信息披露辦法和長(zhǎng)期人身保險(xiǎn)產(chǎn)品的信息披露規(guī)則，形成了部門(mén)規(guī)章與配套規(guī)則相輔相成的“1+1”制度體系。

“人身險(xiǎn)行業(yè)經(jīng)過(guò)多年發(fā)展，如今監(jiān)管部門(mén)更多強(qiáng)調(diào)的是，無(wú)論什么類(lèi)型的人身險(xiǎn)產(chǎn)品，從設(shè)計(jì)本源來(lái)講都是保險(xiǎn)產(chǎn)品，提供風(fēng)險(xiǎn)保障功能。有些產(chǎn)品雖然能體現(xiàn)長(zhǎng)期儲(chǔ)蓄或者投資理財(cái)功能，但核心還是保險(xiǎn)產(chǎn)品?！睒I(yè)內(nèi)人士坦言，這是兩文件制定的初衷。

據(jù)業(yè)內(nèi)人士介紹，兩年前，監(jiān)管部門(mén)就已著手推動(dòng)此事，中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)專(zhuān)門(mén)成立了課題，梳理了國(guó)內(nèi)金融行業(yè)信息披露的主要制度，涉及基金、理財(cái)、銀行、證券等各個(gè)領(lǐng)域，也研究了國(guó)際主要保險(xiǎn)市場(chǎng)監(jiān)管及行業(yè)自律中的信息披露要求，形成了比較成熟的研究成果。

“總體上，無(wú)論是投保環(huán)節(jié)還是服務(wù)環(huán)節(jié)，兩文件包含了產(chǎn)品、銷(xiāo)售、理賠、轉(zhuǎn)保等方方面面，覆蓋了人身險(xiǎn)產(chǎn)品經(jīng)營(yíng)的全鏈條。這實(shí)際上是要求保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)披露更多產(chǎn)品信息給消費(fèi)者，提升產(chǎn)品信息披露透明度，便于消費(fèi)者選擇、比較產(chǎn)品，形成一個(gè)健康有序保險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)生態(tài)。”業(yè)內(nèi)人士表示。

業(yè)內(nèi)人士透露，監(jiān)管部門(mén)下一步還會(huì)根據(jù)市場(chǎng)對(duì)《規(guī)則》進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整。比如，目前長(zhǎng)期利率一直走低，相關(guān)產(chǎn)品利益演示上未來(lái)可能也要做相應(yīng)調(diào)整。

一個(gè)規(guī)章覆蓋所有產(chǎn)品、全流程

《辦法》稱(chēng)，產(chǎn)品信息披露指保險(xiǎn)公司及其保險(xiǎn)銷(xiāo)售人員、保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)及其從業(yè)人員根據(jù)法律、行政法規(guī)等要求，通過(guò)線(xiàn)上或線(xiàn)下等形式，向投保人、被保險(xiǎn)人、受益人及社會(huì)公眾描述保險(xiǎn)產(chǎn)品，并在售前、售中、售后提供產(chǎn)品相關(guān)信息的行為。保險(xiǎn)產(chǎn)品的信息披露材料應(yīng)當(dāng)由保險(xiǎn)公司總公司統(tǒng)一負(fù)責(zé)管理。

一位險(xiǎn)企人士表示，這意味著人身險(xiǎn)產(chǎn)品設(shè)計(jì)、銷(xiāo)售、理賠的全流程都需規(guī)范進(jìn)行信息披露。

具體要求上，《辦法》明確，保險(xiǎn)產(chǎn)品的信息披露材料應(yīng)當(dāng)由保險(xiǎn)公司總公司統(tǒng)一負(fù)責(zé)管理。產(chǎn)品信息披露主體為保險(xiǎn)公司、保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)。保險(xiǎn)中介機(jī)構(gòu)相關(guān)宣傳材料應(yīng)當(dāng)與保險(xiǎn)公司披露內(nèi)容保持一致。

業(yè)內(nèi)人士表示，相較于以前，《辦法》規(guī)范的主體不再局限于保險(xiǎn)公司，還涉及中介公司、各類(lèi)銷(xiāo)售人員等，且宣傳口徑須與保險(xiǎn)公司保持一致。這有助于人身險(xiǎn)產(chǎn)品的實(shí)際宣傳信息與產(chǎn)品設(shè)計(jì)初衷保持同步，并在銷(xiāo)售流程中保持同一口徑，將從源頭上避免夸大、不實(shí)宣傳等誤導(dǎo)銷(xiāo)售，更好地保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益。

除了主體擴(kuò)容，《辦法》還對(duì)披露內(nèi)容進(jìn)行了擴(kuò)圍。

《辦法》提出，保險(xiǎn)公司銷(xiāo)售長(zhǎng)期人身保險(xiǎn)產(chǎn)品的，應(yīng)在銷(xiāo)售過(guò)程中以紙質(zhì)或電子形式向投保人提供產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)。也就是說(shuō)，在過(guò)去投連、分紅、萬(wàn)能等新型產(chǎn)品的基礎(chǔ)上，《辦法》對(duì)重疾險(xiǎn)、醫(yī)療險(xiǎn)等其他類(lèi)型的人身險(xiǎn)產(chǎn)品提出了產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)要求。

“最近幾年，消費(fèi)者對(duì)風(fēng)險(xiǎn)保障型產(chǎn)品包括重疾險(xiǎn)、長(zhǎng)期醫(yī)療險(xiǎn)關(guān)注得更多，可購(gòu)買(mǎi)選擇的產(chǎn)品也很多。但實(shí)際上這類(lèi)產(chǎn)品更難理解。消費(fèi)者如果真正想了解自己得到了什么保障、疾病定義到底是什么，沒(méi)有這方面的醫(yī)學(xué)知識(shí)背景是很難做到的。因此《辦法》要求保險(xiǎn)公司對(duì)所有人身險(xiǎn)產(chǎn)品都提供產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)，這是在保險(xiǎn)條款這些法律條文之外，更好地讓消費(fèi)者理解保險(xiǎn)產(chǎn)品。”業(yè)內(nèi)人士坦言。

記者采訪(fǎng)多位有購(gòu)險(xiǎn)需求的消費(fèi)者發(fā)現(xiàn)，這確實(shí)是他們目前面臨的痛點(diǎn)問(wèn)題?！?090”后這批互聯(lián)網(wǎng)消費(fèi)人群，在投保之前普遍希望自己能夠弄清楚保險(xiǎn)產(chǎn)品具體保障并加以對(duì)比，但目前險(xiǎn)企參差不齊的信息披露內(nèi)容讓他們很難實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)?！掇k法》的出臺(tái)，將有利于解決消費(fèi)者這一痛點(diǎn)問(wèn)題。

引發(fā)行業(yè)激烈討論的一項(xiàng)新增披露內(nèi)容是，所有人身險(xiǎn)產(chǎn)品都需要披露費(fèi)率表。這是人身險(xiǎn)行業(yè)第一次提出這一要求。

“人們選擇保險(xiǎn)產(chǎn)品時(shí)，除了關(guān)心服務(wù)保障水平等，有一個(gè)無(wú)法回避的問(wèn)題是價(jià)格。消費(fèi)者是很關(guān)心價(jià)格的，雖然不同產(chǎn)品保險(xiǎn)責(zé)任不一樣，但消費(fèi)者還是會(huì)比較同一類(lèi)型產(chǎn)品的價(jià)格。監(jiān)管部門(mén)應(yīng)該通過(guò)這樣的手段去指導(dǎo)消費(fèi)者了解保險(xiǎn)產(chǎn)品的真實(shí)價(jià)格，這是監(jiān)管部門(mén)首次提出披露產(chǎn)品費(fèi)率表，在披露內(nèi)容上是一個(gè)比較大的嘗試和突破?！币晃恍袠I(yè)觀察人士表示，這讓消費(fèi)者更了解產(chǎn)品信息，便于其選擇和比較產(chǎn)品。

此外，在轉(zhuǎn)保方面，《辦法》也借鑒國(guó)際經(jīng)驗(yàn)提出了更高要求。

業(yè)內(nèi)人士表示，國(guó)內(nèi)目前在轉(zhuǎn)保方面，消費(fèi)者自主選擇的空間相對(duì)小一點(diǎn)，主導(dǎo)權(quán)主要在保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)。消費(fèi)者如果對(duì)一款產(chǎn)品有轉(zhuǎn)保需求，保險(xiǎn)公司提供什么產(chǎn)品、什么價(jià)格、什么保障等，實(shí)際上都是保險(xiǎn)公司說(shuō)了算。監(jiān)管部門(mén)希望在消費(fèi)者選擇投保之前，保險(xiǎn)公司更多地提供信息給消費(fèi)者，讓他們更好地了解怎么轉(zhuǎn)保、過(guò)程中會(huì)存在哪些損失。

在信息披露渠道方面，除了公司官網(wǎng)、官方APP等已有渠道，《辦法》還表示，中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)、中國(guó)銀行保險(xiǎn)信息技術(shù)管理有限公司等機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)積極發(fā)揮行業(yè)保險(xiǎn)產(chǎn)品信息披露的平臺(tái)作用，為社會(huì)公眾及保險(xiǎn)消費(fèi)者提供行業(yè)保險(xiǎn)產(chǎn)品信息查詢(xún)渠道。

業(yè)內(nèi)人士表示，監(jiān)管部門(mén)希望能夠建立起行業(yè)公共披露平臺(tái)，讓消費(fèi)者能夠從權(quán)威平臺(tái)去了解信息。

一個(gè)細(xì)則：利益演示要求大革新

在配套規(guī)則中，《規(guī)則》最重要的內(nèi)容是對(duì)分紅、投連產(chǎn)品的利益演示提出了全新要求。這些要求的提出，無(wú)疑將更大程度上消除消費(fèi)者與險(xiǎn)企之間的信息不對(duì)稱(chēng)，更多地保護(hù)消費(fèi)者權(quán)益，引導(dǎo)消費(fèi)者理性投保這類(lèi)具有投資功能的產(chǎn)品。

分紅型產(chǎn)品利益演示要求

業(yè)內(nèi)人士表示，分紅型產(chǎn)品的利益演示原來(lái)分為高、中、低三檔，《規(guī)則》將這塊調(diào)整為保證利益演示(即最低水平)和紅利利益演示(相對(duì)較高水平)兩檔。《規(guī)則》還要求用于利益演示的利差水平分別不得高于0、4.5%減去產(chǎn)品預(yù)定利率，這讓紅利利益演示的水平較以前下降了許多，更趨向險(xiǎn)企實(shí)際分紅水平。

不僅如此，《規(guī)則》還對(duì)分紅型產(chǎn)品新增了紅利實(shí)現(xiàn)率的披露要求。

上述人士表示，這是對(duì)于境外經(jīng)驗(yàn)的借鑒。在我國(guó)香港地區(qū)，分紅型產(chǎn)品有紅利實(shí)現(xiàn)率的披露要求。因?yàn)槠胀ㄐ头旨t產(chǎn)品信息相對(duì)不透明，消費(fèi)者不知道機(jī)構(gòu)到底是怎么分紅的、每年分紅水平怎樣。《規(guī)則》借鑒了香港市場(chǎng)的信息披露管理方式，要求保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)披露每年的分紅實(shí)現(xiàn)情況——紅利實(shí)現(xiàn)率。

“雖然紅利實(shí)現(xiàn)率只是代表過(guò)去的分紅水平，不能表示未來(lái)的執(zhí)行水平，但這能夠給消費(fèi)者傳遞出一個(gè)信息，即保險(xiǎn)公司在這款或這類(lèi)分紅型產(chǎn)品中分紅實(shí)現(xiàn)情況到底如何，可給消費(fèi)者投保選擇時(shí)作參考。當(dāng)然，消費(fèi)者也不應(yīng)完全依賴(lài)于這個(gè)指示，也要自己做判斷?！睒I(yè)內(nèi)人士表示。

投連險(xiǎn)方面，《規(guī)則》首次提出負(fù)利率情景演示。

業(yè)內(nèi)人士表示，《規(guī)則》希望降低消費(fèi)者在投連險(xiǎn)認(rèn)知上的誤區(qū)。投連險(xiǎn)雖是偏投資、儲(chǔ)蓄、理財(cái)功能的產(chǎn)品，但它畢竟也是保險(xiǎn)產(chǎn)品。因此在利益演示上，《規(guī)則》也改變了投連險(xiǎn)高、中、低的利益演示方式，改為悲觀、中性和樂(lè)觀情景的演示，并且明確各檔利益演示的假設(shè)投資回報(bào)率分別不得高于6%、3.5%和-1%。

“《規(guī)則》首次提出了負(fù)利率情景的演示。這相當(dāng)于保險(xiǎn)公司要向消費(fèi)者告知，這個(gè)產(chǎn)品可能會(huì)存在投資失敗風(fēng)險(xiǎn)；消費(fèi)者也要知道自己的投資可能會(huì)要面臨損失，打破剛性?xún)陡兜挠∠?。”業(yè)內(nèi)人士表示。

責(zé)編:陶紀(jì)燕 | 審核:李震 | 總監(jiān):萬(wàn)軍偉